Анализ рынка от IC Markets.

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 12.04.2017 г.

Все внимание рынка в среду будет сконцентрировано на переговорах в Москве

Во вторник все внимание мировых рынков было сконцентрировано на визите в Россию главы госдепартамента США Р. Тиллерсона. Инвесторы пытаются угадать чем закончится этот визит и, что он может принести, так как его последствия однозначно повлияют на рынки. Пока новостной фон наполнен высказываниями «ястребиного» характера. Так официальный представитель Белого Дома Ш. Спайсер во вторник заявил, что Д. Трамп готов «преподнести новый урок» правительству Б. Асада. Тем самым американская сторона сохранила жесткую позицию, что привело уже российскую сторону к сомнению, что в Москве будет достигнуто какое-то соглашение или договоренность. Как будет развиваться ситуация мы уже узнаем сегодня.

Из опубликованных во вторник данных статистики, цифры по потребительской инфляции в Великобритании указывают на существующее реальное инфляционное давление. В годовом выражении индекс потребительских цен показал рост в 2.3% против такого же повышения год назад. В месячном исчислении потребительская инфляция в марте прибавила 0.4% против ожидания повышения на 0.3% и февральского значения в 0.7%.

Позитивными оказались данные индекса экономических настроений от ZEW, как в Германии, так и в еврозоне. Немецкий показатель подскочил в апреле до 19.5 пункта, а для еврозоны до 26.3 пункта. Но негативными оказались цифры по объему промпроизводства как в годовом выражении, так и месячном для еврозоны. Рост промпроизводства замедлился в годовом значении до 3.1% с 3.2%, а в месячном до 0.3% против 1.1%. Но несмотря на неоднозначные данные единая валюта сумела подрасти, правда, незначительно.

На рынке сырой нефти вчера отмечалась коррекция после пятидневного ралли. На это повлияла в полной мере неопределенность в итогах встречи Тиллерсона в Москве, что заставило рынки взять паузу. На этом фоне рынки акций в Европе, России и США получили поддержку.

Российская валюта торговалась с повышением, но с не столь заметно сильным. Сказывался фактор ожидания итогов встречи в Москве, и существующая неопределенность сковывала активность участников торгов.

Из важных событий среды мы выделим, конечно, встречу Тиллерсона в Москве с Путиным, во всяком случае надежда на эту встречу все еще есть. Из экономических данных следует обратить внимание на цифры по потребительской и производственной инфляции в Китае, на выступление управляющего Банком Англии Карни и значения по среднему уровню зарплат в Британии. Днем будет представлен ежемесячный отчет ОПЕК, обнародованы данные индексов цен на импорт и экспорт, а также по запасам нефти и нефтепродуктов в США. Состоится заседание ЦБ Канады по денежно-кредитной политике и ожидается выступление его главы Полоза.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 12.04.2017 г.

Итоги переговоров Р. Тиллерсона в Москве остаются туманными

Торги в Европе на рыках акций в среду начались на позитивной ноте в центре внимания отчетность корпораций. Немецкие автопроизводители BMW, Volkswagen, а также британская Tesco отчитались о росте выручки, что подталкивает вверх вместе с ростом цен на нефть и акциями нефтедобывающих и энергетических компаний европейские фондовые индексы. Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX 30 - 12217.50 (+0.64%)
FTSE 100 - 7399.75 (+0.47%)
CAC 40 – 5095.30 (+0.63%)

На валютном рынке доллар США на торгах в Европе продолжает торговаться разнонаправленно, но без серьезных изменений. Рынки ждут итогов переговоров Р. Тиллерсона в Москве. Сильнее всего доллар растет к новозеландскому доллару (-0.29%).

Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.0619 (+0.15%), GBPUSD - 1.2496 (+0.05%), USDJPY – 109.68 (+0.06%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе растут после новостей о перевыполнении ОПЕК обязательств по снижению объемов добычи сырой нефти, а также сообщения о росте запасов нефти в Штатах на основании данных от Американского института нефти. Brent растет на момент написания комментария на 0.62%, а WTI на 0.54%.

Рынок сегодня будет внимательно следить за результатом переговоров между США и Россией, если напряженность в отношениях спадет – это может оказать поддержку склонности инвесторов к покупкам рискованных активов.

Из сегодняшних событий следует выделить встреча Р. Тиллерсона в Москве с С. Лавровым и, возможно, с В. Путиным. Пройдет выступление главы Банка Англии Карни. Будут опубликованы цифры по среднему уровню зарплат в Великобритании. Состоится заседание ЦБ Канады по монетарной политике и ожидается выступление управляющего банком Полоза. Будет также представлен рынкам ежемесячный отчет ОПЕК и значения индексов цен на импорт и экспорт и по запасам нефти и нефтепродуктов в США от Министерства энергетики страны.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

Технический анализ пары EUR/USD на 13.04.2017
После заявления Дональда Трампа, что доллар является сейчас слишком сильной валютой, пара EUR/USD выросла на более чем 80 пунктов и сейчас торгуется вблизи уровня сопротивления 1.0681. Также стоит отметить новый уровень поддержки – 1.0636 – 1.0644, который был образован во время роста цена после публикации заявления президента США. Стоит отметить, что рост цены был на очень крупном объеме и пробил предыдущий уровень сопротивления, отменив наш предыдущий сценарий продаж данного инструмента.

Учитывая общее ослабление доллара США и стремительный рост пары EUR/USD, я бы рекомендовал присмотреться к покупкам данного актива, но только после пробоя уровня 1.0681 и выхода цены выше предыдущего накопления. Пробой должен быть на повышенном объеме, стоп лосс стоит ставить под уровень поддержки 1.0636 – 1.0644. Первая цель – 1.0771, вторая – 1.0880. По достижении ценой первой цели, желательно переставить стоп лосс в БУ.

Что касается сентимента рынка, то он уже начал меняться, и трейдеры начали переходить с длинных позиций в короткие, но все же пока большинство розничных спекулянтов находятся в покупках. Тем не менее, в случае пробоя сопротивления, лучше открывать лонги.

Обзор подготовил
Ольшанецкий Андрей
специально для компании ICMarkets

 

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 13.04.17 г.

AUDUSD

Новостной фон:
Пара резко выросла на фоне позитивных данных экономической статистики из Австралии и Китая прибавил около 0.8%. Но ее рост может приостановиться уже на фоне роста напряженности между США и Китаем из-за движения к берегам КНДР военного флота американцев.

Техническая картина:
Цена находится значительно выше уровня разворота PIVOT 0.7491. Объемы перед открытием торгов в Европе заметно прибавили. Momentum растет вертикально верх.

Торговые рекомендации.
Если цена не преодолеет отметку 0.7585, есть вероятность ее коррекции к 0.7545-50.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

 

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 13.04.2017 г.

Переговоры Р. Тиллерсона в Москве выявили стремление сторон к диалогу, но не более того

Всю среду мировые рынки с напряжением ожидали новостей из Москвы. Все понимали, что важность этого события не является уделом только взаимоотношений между США и России. Оно важно для всего мира, так как затрагивает не только Ближний Восток, но и широкий спектр стран как в Европе, так и в Азии.

Конечно, на этом фоне напряженность на мировых рынках остается высокой. Но судя по тому, что спрос на защитные активы приостановился участников рынка интересует не только результат переговоров, а перспективы дальнейших действий Д. Трампа не только в Сирии но и на Дальнем Востоке. Пока, похоже, на рынке считают, что напряженность в отношении РФ будет спадать, так как стороны будут стремиться найти пути выхода из кризиса, но она может вырасти уже между США и Китаем из-за событий вокруг КНДР. Это мнение также имеет место для существования, так как в России и США не захотят увеличивать напряженность вплоть до военного столкновения, а вот, что будет между Штатами и Китаем пока не ясно. Но состояние крайнего похолодания, к которому пришли отношения между Штатами и РФ после решения Трампа атаковать сирийскую военно-воздушную базу может сохраниться и, вероятнее всего, останутся еще в продолжительном периоде времени.

Реакция рынка на итоги переговорного процесса в Москве оказалась умеренно позитивной. Переговоры показали стремление начать диалог по сирийской проблеме и хоть не проявили более ясной позиции как американской, так и российской, но не сверкали резкостями к оппонентам, что уже было неплохо.

Спрос на защитные активы после пресс-конференции С. Лаврова и Тиллерсона не упал, но немного снизился, так как, повторимся, никаких существенных достижений не произошло, но некоторый градус напряженности снизился. И это уже хорошо, так как по итогам встречи не последовали, во всяком случае сразу, какие-либо опровержения. Теперь рынки сосредоточат свое внимание уже на развитие событий вокруг КНДР и Китая.

В четверг в азиатскую торговую сессию хорошую поддержку получил австралийский доллар на волне очень позитивных данных по занятости. Количество новых рабочих мест выросло в марте на 60 900 против прогноза роста на 20 000 и февральского значения в 2 800. Также естественно выросла и доля экономически активного населения на 64.8% против 64.6% в феврале.

Хорошими также оказались и данные статистики из Китая. Объем экспорта вырос в марте в годовом выражении на 16.4% против снижения ранее на 1.3%, объем импорта вырос всего на 20.3% против 38.1% несколько сбалансировав соотношение сальдо торгового баланса, которое подскочило до 23.92 млрд долларов против его отрицательного значения в минус 9.15 млрд долларов.

Австралийская валюта росла не только благодаря позитивным цифрам собственно из Австралии, но и под влиянием китайских данных, так как у первой очень тесные торгово-экономические связи с «поднебесной».

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 13.04.2017 г.

Рынок переключил свой взгляд с Сирии на Сереную Корею

Торги в Европе на рыках акций в четверг утром проходят на негативной территории. После снятия некоторого напряжения по итогам переговоров в Москве Р. Тиллерсона, а также его коллеги С. Лаврова и после встречи с В. Путиным, мировые рынки переключили свой фокус на события, разворачивающиеся на Корейском полуострове. Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX 30 - 12114.50 (-0.33%)
FTSE 100 - 7315.25 (-0.46%)
CAC 40 – 5075.80 (-0.50%)

На валютном рынке доллар США на торгах в Европе продолжает торговаться разнонаправленно. Он сильнее всего падает против австралийского доллара (-0.77%) на волне выхода сильных данных с рынка труда Австралии, а также позитивных цифр по сальдо торгового баланса Китая. Также американская валюта заметно теряет к новозеландскому доллару (-0.44%).

Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.0645 (-0.18%), GBPUSD - 1.2546 (+0.08%), USDJPY – 109.02 (0.00%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе балансируют у уровней открытия. Рост котировок сдерживается высоким уровнем добычи нефти в Штатах, но при этом поддерживается повышением фактора геополитических рисков. Brent растет на момент написания комментария на 0.04%, а WTI снижается а 0.04%.

Рынок переориентировался после снижения напряженности между РФ и США свой фокус на события вокруг Северной Кореи. Учитывая это, мы считаем, что общая напряженность пока на рынках будет сохраняться.

Сегодня рынок будет по-прежнему с оглядкой смотреть на события вокруг Сирии и КНДР. Из данных статистики внимание к себе привлекут цифры по производственной инфляции, по заявкам на пособие по безработице в Штатах. Будет опубликован пакет статистики от Мичиганского университета и количественные значения по действующим буровым вышкам от Baker Hughes.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

Технический анализ пары AUD/USD на 14.04.2017
После стремительного роста пары AUD/USD на фоне заявления президента США о силе доллара США, четверг ознаменовался плавной коррекцией цены данного инструмента. Стоит отметить, что нисходящее движение было на небольшом объеме, что можно расценивать как технический «откат» цены после резкого роста. Также необходимо выделить 2 уровня поддержки: 0.7501 – 0.7510 и 0.7560 – 0.7572, в котором сейчас торгуется цена. В обеих уровнях сосредоточен довольно крупный объем, что позволяет использовать их как опорные точки для торговли данной валютной парой.

Открывать длинные позиции следует после возобновления роста/отскока цены от уровня поддержки на крупном объеме. Это будет отличным сигналом о силе быков толкнуть цену дальше вверх. Стоп лосс желательно ставить под уровень 0.7530, откуда началось сильное бычье движение. Цель – 0.7670.

Если цена корректируется дальше вниз, но потом все равно возобновляет рост на крупном объеме, можно открывать лонги, но стоп лосс стоит ставить под уровень 0.7501 – 0.7510.
Сентимент рынка полностью подтверждает наш сценарий открытия длинных позиций, поэтому в случае выгодной цены и хорошего сигнала, открываем покупки и ожидаем дальнейшего роста цены.

Обзор подготовил
Андрей Ольшанецкий
специально для компании ICMarkets

 

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 14.04.2017 г

Дональд Трамп фактически подписал себе «приговор»

Дональд Трамп своими решениями о бомбежке сирийской военно-воздушной базы в провинции Хомс, а также о развороте седьмого флота ВМС США в сторону Корейского полуострова, похоже, окончательно похоронил все свои предвыборные обещания стать президентом для решения внутренних проблем и трансформировался в «президента-цезаря», который покоряет чуждые народы и наказывает непокорные.

Если в январе текущего года порядка 71% опрошенных WSJ экономистов было уверенно, что Трамп начнет реализовывать свою предвыборную программу в основании которой лежит налогово-бюджетное стимулирование, то после апрельского опроса такое количество упало до 44%, после ударов по Сирии и разворота кораблей военной эскадры в сторону Северной Кореи такое количество может еще упасть, так как возможный военный конфликт окончательно похоронит все ожидания исполнения президентом своих предвыборных программ.

То, что это реально уже показала неудача президента провести свою программу медицинского страхования вместо Obamacare. Даже среди членов республиканской партии от которой он баллотировался не было единства и они не смогли между собой договориться. Сейчас в Штатах растет разочарование той части населения, которое голосовало за Трампа. Они считают, что он их обманул и это в конце концов может привести к тому, что и так подрастерявший доверие своего электората президент может вообще практически его лишиться. А вынудившие пойти на эти действия его противники в Сирии и в перспективе в Северной Корее могут объявить ему импичмент, что станет бесславным окончанием самовлюбленного и высокого о себе мнения президента-неудачника. Вероятен ли такой вариант развития событий, конечно. И он приведет к серьезным последствиям для американской экономики. Ненавидящий Трампа истеблишмент однозначно будет ему мстить и сделает это с большим удовольствием, пусть даже за счет американской экономики.

Если рассмотреть такой вариант развития событий, то несомненно он нанесет удар не только по Штатам и доллару, но и по мировой экономике. Что может послужить в перспективе началу новой рецессии.

Сегодня западный мир отмечает Страстную Пятницу. Все значимые мировые рынки будут закрыты в первую очередь в Европе и США. Торги на валютном рынке будут проходить фактически только в азиатскую торговую сессию и то в ограниченном режиме. Торговые площадки в Австралии и Новой Зеландии будут закрыты.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

Технический анализ финансовых рынков на неделю 17.04-21.04.2017
EUR/USD
Пара EUR/USD не смогла продолжить своё движение после сильного роста на фоне ослабления доллара США, который был полностью поглощён падением цены в четверг и пятницу. К сожалению, падение цены было на небольшом объеме, поэтому выделить новые объемные уровни невозможно. Единственный актуальный уровень, это сопротивление 1.0681. Также стоит отметить, что цена сейчас торгуется в консолидации, поэтому не с текущих цен, ни в ближайшей перспективе хороших сделок не видно. До появления каких-то новых импульсов или уровней, лучше быть вне рынка по данному инструменту.

Итог: по евро пока лучше быть вне рынка
GBP/USD
По фунту ситуация очень сильно напоминает евро: сильный рост цена, потом глубокая коррекция и почти полное поглощение бычьего импульса на небольшом объеме + глобальная консолидация. Тем не менее, по фунту локальный тренд идет вверх, поэтому предпочтение лучше отдать длинным позициям. Но все же, с текущих цен лучше не торговать и дождаться каких-то новых сигналов.

Итог: лучше воздержаться от торговли GBP/USD
USD/JPY
Йена продолжает укрепляться против доллара США, при чем падение пары USD/JPY сопровождается повышенным объемом, таким образом, вероятность дальнейшего движения вниз довольно высока. Также стоит отметить свежий уровень сопротивления 109.21 – 109.34, в котором сосредоточен довольно крупный объем и который уже был протестировал, после чего цена продолжила своё падение.

Учитывая все вышеперечисленные факторы, по йене стоит работать только от шортов. Открывать короткие позиции стоит после небольшой коррекции цены к уровню сопротивления. Стоп лосс стоит ставить чуть выше теста данного уровня. Потенциал сделки около 100 пунктов.

Итог: по йене неплохая ситуация для продаж.
USD/CAD
После пробоя нижнего уровня консолидации, пара USD/CAD на фоне падения ценна нефть, не смогла продолжить своё падение и сейчас данный инструмент торгуется внутри консолидации. Выделить какие-то уровни или зоны является невозможным, так как объем разбросан по всему графику.
Учитывая, что доллар США потерял часть позиций из-за заявления Дональда Трампа, а канадский доллар упал из-за снижения цены на нефть, в данной валютной паре обе валюты ослаблены, поэтому очень сложно спрогнозировать дальнейшее движение цены.
До появления новых объемных уровней или хороших сигналов для торговли, лучше оставаться вне рынка по USD/CAD.

Итог: по канадскому доллару лучше оставаться вне рынка.
AUD/USD
По австралийскому доллару стоит отметить уровень поддержки 0.7660 – 0.7672, в котором сосредоточен крупный объем и который удерживает цену вверху. Также необходимо выделить сильный и резкий рост цены на крупном объеме, что только увеличивает вероятность продолжения восходящего тренда.

Принимая во внимание данные факты, стоит рассматривать длинные позиции как приоритетный сценарий для торговли пары AUD/USD. Лонги следует открывать после роста цены от уровня поддержки на повышенном объеме, что будет индикатором силы быков для продолжения дальнейшего движения цены вверх. Стоп лосс стоит ставить под уровень 0.7552. Цель – 0.7670.

Итог: по австралийскому доллару покупки в приоритете.
XAU/USD
Золото не торговалось в пятницу, поэтому выделить новые уровни или тенденции невозможно. Остается актуальным объемный уровень поддержки 1281.00 – 1283.20, после теста которого цена отскочила вверх. Данный факт усиливает значение данной отметки для торговли золотом. Также необходимо отметить, что рост цены на золото сопровождался крупным объемом.

Таким образом, целесообразно работать сугубо от покупок. Открывать длинные позиции стоит после роста цены выше текущего локального максимума. Стоп лосс необходимо ставить под объемным уровнем поддержки. Потенциал сделки около 100 пунктов.

Итог: по золоту стоит открывать только длинные позиции.
Общий итог: принимая во внимание низкую ликвидность и волатильность рынка из-за праздника, стоит быть предельно внимательным, принимая торговые решения. Наиболее перспективные инструменты для торговли USD/JPY, AUD/USD и золото.
Обзор подготовил
Ольшанецкий Андрей
специально для компании ICMarkets

 

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 17.04.2017 г

Власти РФ вырыли «яму»

Российский Минфин продолжает неистово занимать через ОФЗ деньги на поддержание шаткого состояния государственного бюджета. Как мы ранее неоднократно указывали он сделал выбор в непростой экономической ситуации в пользу приоритета привлечения таким образом капиталов, не имея возможности занимать на Западе из-за санкций. Похоже, было решено пожертвовать экономическим ростом и национальной экономикой в пользу этой единственной возможности привлечения капитала в бюджет.

Оценка всех «за» и «против» была сделана в пользу продаж ОФЗ. Вероятно, было решено, что государственный бюджет не сможет держаться на плаву без притока пусть «горячего», но капитала, экономика и так дышит на ладан и этим можно временно пожертвовать. Но здесь есть одна наиважнейшая проблема, которую, конечно, финансовые власти будут стараться избежать – обвал в перспективе российского финансового сектора и обрушение рубля, если не по примеру того, что было в августе 1998, то что-то похожего.

«Любовное» вскармливание условия для кэрри-трейда на российские государственные облигации. Искусственное создание привлекательного спрэда между ставкой рефинансирования и официальной инфляцией, также сдерживание пусть даже локального ослабления рубля, все это ясно указывает на указанную выше проблему.

Последней «каплей» говорящей в пользу выбранной стратегии является решение залезть в карманы граждан России путём продаж ОФЗ для физических лиц. Это важный сигнал говорящий о том, что ситуация крайне сложная с финансами в стране.

То, что игра в кэрри-трейд всегда выгода только спекулянтам, а не той стране где она проводится известно уже давно. В период после острой фазы кризиса подобная игра отмечалась в Австралии, когда ключевая процентная ставка там была на уровне 4.5%, а в Штатах 0.0-0.25%. Это оказывало сильную поддержку австралийскому доллару, который своим укреплением мешал экономике страны. В конечном итоге без проблем пережившая кризис 2008-09 гг Австралия столкнулась со снижение экономического роста и падением инфляции, которая происходила не так искусственно, как в России, а по причине экономических факторов. Итогом для страны было надувание пузыря на рынке недвижимости со всеми вытекающими минусами. Если на «зеленом континенте» кэрри-трейд был временным явлением и последствием стечения обстоятельств, то в РФ он вызван специально из-за невозможности государства кредитоваться за рубежом.

По сути получается так, что российские власти сами себе вырыли яму и танцуют вокруг нее в опасной близости. Несмотря на агитацию покупать «народные» ОФЗ мы предупреждаем об опасности этого и не рекомендуем это делать. Мы не ожидаем, что рубль продолжит и далее семимильными шагами укрепляться, хотя локально это может еще какое-то время действовать. Но по нашему мнению, процесс повышения ставок ФРС США, а также фактор противостояния между Штатами и РФ будет сдерживать укрепление рубля.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 17.04.17 г.

USDJPY

Новостной фон:
Пара упала ниже отметки 108.50 НА фоне остающегося геополитического напряжения вокруг КНДР. США продолжают угрожать этой стране, что может перерасти в региональный конфликт.

Техническая картина:
Цена расположена ниже средней линии границ полос Боллинджера, ниже EМА 5 и ЕМА 13. RSI находится в зоне перепроданности. Стохастики также в ней расположены. MACD ниже нулевой отметки и снижается. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Пара имеет все шансы продолжить снижение к 107.50.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта
 

 

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 17.04.2017 г.

Европа празднует, активности на рынках начнет с открытием Штатов

Торги в Европе на рыках акций в понедельник закрыты по причине выходного дня. В Европе продолжаются пасхальные праздники.

На валютном рынке доллар США на торгах в Европе торгуется разнонаправленно, но изменения не столь критичные. Он сильнее всего падает против японской иены (-0.30%) на волне роста геополитических рисков, связанных с КНДР. Также американская валюта заметно теряет к евро (-0.25%).

Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.0637 (+0.25%), GBPUSD - 1.2534 (+0.09%), USDJPY – 108.31 (-0.30%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе остаются под давлением. Рынок сомневается в том, что сделка ОПЕК+ будет пролонгирована и даже, если это случится она не принесет ожидаемого результата, продолжения роста цен. Brent падает на момент написания комментария на 0.79%, а WTI снижается на 0.81%. Продолжение роста активности американских «сланцевиков» давит на нефтяные цены, о чем свидетельствуют данные по числу буровых от Baker Hughes, которое подскочило до 683 против 672 шт.

Сегодня мы не ожидаем заметной активности на рынках из-за выходных в Европе. Только с началом торгов в Штатах активность на рынке обязательно вырастет.

Сегодня рынок будет по-прежнему с оглядкой смотреть на события вокруг Сирии и КНДР. Из данных статистики внимание к себе привлекут цифры по производственной инфляции, по заявкам на пособие по безработице в Штатах. Будет опубликован пакет статистики от Мичиганского университета и количественные значения по действующим буровым вышкам от Baker Hughes.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

Технический анализ пары USD/JPY на 18.04.2017
Пара USD/JPY скорректировалась к уровню сопротивления 109.21 – 109.34 и сейчас торгуется аккурат ниже него. Стоит отметить, что рост цены был на небольшом объеме, что и не удивительно, учитывая низкую ликвидность рынка во время праздников. Также остается актуальным уровень сопротивления 109.67 – 109.84, в котором сосредоточен крупный объем.

Таким образом, говорить о развороте тренда пока рано, тем не менее, стоит дождаться сигнала, который будет подтверждать, что у покупателей остались силы и данная коррекция — это техническое следствие длительного роста. В качестве такого сигнала выступает сильный медвежий импульс от уровня сопротивления. Стоп лосс стоит ставить чуть выше данной отметки. Цель – локальный минимум. Если цена достигает данную отметку, лучше перенести стоп лосс в БУ и ожидать дальнейшего падения. Если рынок начнет резко корректироваться, лучше выйти с позиции.

Если цена пробьёт уровень 109.21 – 109.34, после чего протестирует отметку 109.67 – 109.84 и на крупном объеме отскочит вниз, то мы тоже можем открывать продажи со стоп лоссом за уровнем 109.84. Цель такая же.
Сентимент рынка показывает, что большинство трейдеров находятся в длинных позициях, поэтому наш сценарий открытия коротких позиций остается актуальным.

Обзор подготовил
Ольшанецкий Андрей
специально для компании ICMarkets

 

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 18.04.2017 г

Инвесторы надеются, что угрозы Трампа останутся только угрозами

Инвесторы ожидали, что в прошедшие выходные может обостриться противостояние между США и КНДР, но этого не произошло, а была только словесная перепалка со встречными угрозами. Похоже, что рынок решил, что это будет неплохая возможность для покупок подешевевших акций компаний.

На этой волне под давлением оказался американский доллар, так как участники торгов сконцентрировали все внимание на ранее сказанных словах Д. Трампа о том, что доллар слишком сильно укрепился, а его агрессивные действия в отношении РФ посредством Сирии, а также Северной Кореи, только укрепляли рыночных игроков, что не следует ожидать в ближайшем обозримом будущем начала реализации его предвыборной программы. А ведь ранее она также являлась стимулом для повышения курса американского доллара.

В понедельник Европа продолжала отмечать пасхальные праздники, поэтому мировая торговая сессия оказалась неполной. Вполне вероятно, что уже завтра после позитивного открытия европейских торговых площадок с приходом на рынок американцев ситуация может опять развернуться на все 180 градусов, так как геополитическая напряженность никуда не исчезла, а она в настоящий момент является определяющим негативным фактором для мировых рынков.

Американская валюта получается пала жертвой двух обстоятельств – роста геополитической напряженности, которая воспринимается рынком, как риск для курса доллара и падением ожидания того, что трамповская игра мускулами в конечном счете может заставить ФРС сделать паузу в повышении ставок, а рынок отыгрывать этот факт. Но мы не согласны с этим вероятным вариантом развития событий, точнее он, конечно, может быть, но пока мы не видим для этого всех предпосылок. Пока в стране растет количество новых рабочих мест и имеет место положительная динамика инфляции Федрезерв будет продолжать держать нос по ветру и поднимать процентные ставки.

Наблюдая за «активностью» Д. Трампа мы пока видим только присущую нему театральность и не более того. Он как-то не в серьез обстрелял военную базу в Сирии, «играет» мускулами перед Северной Кореей, но решительных мер все же не предпринимает. Это, конечно, несколько успокаивает и, вероятно, поэтому рынок в понедельник отличался оптимизмом, но определенности окончательно в этом вопросе нет, а значит эта неопределенность будет висеть дамокловым мечем над долларом США и американским рынком акций. В тоже время защитные активы – долговые государственные бумаги экономически развитых стран, золото и японская иена будут расти как на дрожжах.

Во вторник из событий и экономических данных выделим публикацию цифр по числу выданных разрешений на строительство в США, а также значения индекса розничных продаж Redbook и объема промышленного производства.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 18.04.17 г.

USDJPY

Новостной фон:
Пара торгуется под уровнем 109.25. Она получила поддержку на комментарии замглавы ФРС С. Фишера, который дал понять, что планы ЦБ о начале сокращения баланса остаются неизменными, что оказало поддержку доллару.

Техническая картина:
Цена расположена выше средней линии границ полос Боллинджера, выше EМА 5 и ЕМА 13. RSI находится под уровнем в 50%. Стохастики входят в зону перекупленности. MACD ниже нулевой отметки, но при этом растет. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Прорыв паром отметки 109.25 может стать причиной для ее локального разворота вверх и движению к 110.00-10.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта
 

 

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 18.04.2017 г.

Рынки переключают свое внимание на итоги выборов во Франции

Торги в Европе на рыках акций во вторник начались разнонаправленно. Вчерашний позитив на рынке в Штатах не был однозначно поддержан. В фокусе европейских инвесторов выборы президента Франции, которые состоятся в эти выходные. Кто победит не ясно и это вносит свою интригу, заставляя рыночных игроков быть сдержаннее.
Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX 30 - 12118.00 (+0.07%)
FTSE 100 - 7279.25 (-0.66%)
CAC 40 – 5057.30 (-0.27%)

На валютном рынке доллар США на торгах в Европе торгуется разнонаправленно. Сильнее всего доллар растет к новозеландскому австралийскому (+0.54%). Поддержку американская валюта получает благодаря заявлению С. Фишера о том, что ФРС будет и далее обсуждать тему начала сокращения баланса банка, а также комментарию министра финансов С. Мнучина, который сообщил журналистам о том, что необходимо обращать внимание на дела, а не на слова, имея ввиду недавний пассаж Д. Трампа о том, что доллар сильно укрепился. Сам Мнучин сообщил, что сильный американский доллар – позитивен для экономики.

Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.0650 (+0.07%), GBPUSD - 1.2484 (+0.14%), USDJPY – 108.94 (+0.04%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе «крутятся» у нулевой отметки, оставаясь под давлением из-за взаимно компенсирующих факторов снижения объемов добычи нефти и роста ее производства сланцевыми компаниями США. Brent теряет на момент написания комментария 0.09%, а WTI 0.11%.

Рынок продолжает внимательно следить за действиями Д. Трампа и событиями на Корейском полуострове.

Из сегодняшних событий следует выделить данные по числу выданных разрешений на строительство в США. И публикацию цифр индекса розничных продаж Redbook и объема промышленного производства.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

Технический анализ пары XAU/USD на 19.04.2017
Во вторник цена на золото протестировала уровень поддержки 1281.00 – 1283.20 и после образования крупного объема внизу данного движения, цена резко отскочила вверх. Таким образом, можно говорить о полном выкупе покупателями данного медвежьего импульса. Также стоит выделить более свежий уровень поддержки 1279.50 – 1281.00, в котором сосредоточен крупный объем, удержавший цену от дальнейшего падения.

Учитывая восходящий тренд, свежий уровень поддержки и сильный отскок цены от него на крупном объеме, стоит рассматривать покупки как приоритетный сценарий торговли золотом.
Открывать длинные позиции следует после окончания коррекции и начала роста цены. Конечно, можно открыть покупки и с текущих цен, но первый вариант более безопасный, т.к. дает понять, что быки снова в рынке и намерены толкать цену вверх.
Стоп лосс стоит ставить под уровнем поддержки 1279.50 – 1281.00. Цель – локальный максимум. Если цена достигнет данной отметки, лучше переместить стоп лосс в БУ и ожидать дальнейшего роста золота до появления разворотного сигнала. Общий потенциал сделки около 150 пунктов.

Настроение «толпы» полностью подтверждает нашу сделку, т.к. большинство трейдеров находятся в коротких позициях, а желательно торговать против них.

Обзор подготовил
Ольшанецкий Андрей
специально для компании ICMarkets

 

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 19.04.2017 г

Т. Мэй обвалила британский рынок акций, но поддержала стерлинг

Британский фунт резко вырос во вторник после того, как стало известно со слов Т. Мэй, премьер-министра Великобритании, что на 8 июня назначены, в то же время новые выборы в парламент страны. Такое решение оказалось неожиданным и привело к обвалу местного рынка акций. Основной индекс FTSE 100 падал в моменте на 2.5%, а вот британская валюта наоборот резво выросла. По сути получилась обратная картина, когда было после референдума летом прошлого года объявлено о выходе страны из Европейского Союза (Brexit) наблюдалась обратная картина акции компаний росли, а вот стерлинг наоборот упал.

Ведь на самом деле Мэй ничего такого страшного не сказала, но инвесторы расценили это, как фактор неуверенности нынешнего премьера, которая была не избрана на всенародных выборах, а значит потенциально в сложных вопросах, в первую очередь касаемых процесса выхода из ЕС, может не обладать в полной мере влиянием для решения этого вопроса. Рынок акций упал, а стерлинг вырос. И взлетел он на волне ожидания, что укрепившая свою власть в результате выборов Т. Мэй, а считается, что именно ее партия в них победит, будет проводить мягкий курс на выход из
ЕС. Вероятно, рынок посчитал, что ее довольно примирительная речь, которую она сказала в момент объявления то, что Британия воспользуется 50 статьей Лиссабонского договора, указывает именно на это. Взлет британской валюты поддержал также и единую европейскую валюту, которая потянулась вверх, так как надежды рынка на то, что Brexit будет мягче поддержали и евро.

Но оценивая реальные перспективы выхода Британии из ЕС, существует большое сомнение в том, что все будет именно так, как оценивает это рынок на сегодняшний день. Существует масса противоречий и конфликт интересов прежде всего между Британией и Германией, как лидера еврозоны и одного из лидеров ЕС, которые будет сложно разрешить, а значить несмотря на спекулятивную игру на повышение, можно ожидать разворота стерлинга вниз, особенно, если во Франции победу в президентских выборах одержат евро скептики. Но даже, если это не случится, вряд ли развод окажется более болезненным, как это сейчас многим представляется.

И серьезным противоречием в вопросе выхода из ЕС станет торговля между Берлином и Лондоном о цене расторжения «брака». Ранее немцы «выкатили» довольно кругленькую сумму, как плату за выход, но уже на этом этапе возникли серьезные расхождения в оценках. И как нам представляется, вряд ли все это изменится после выборов 8 июня. Скорее всего, реальность возьмет все в свои руки и мы будет наблюдать возобновления снижения стерлинга, равно, как и единой европейской валюты.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 19.04.17 г.

GBPUSD

Новостной фон:
Пара резко выросла на фоне новости о внеочередных выборах в Парламент Великобритании. Не смотря на это, ее рост был слишком сильным и эмоциональным, поэтому есть вероятность коррекционного движения вниз.

Техническая картина:
Цена находится значительно выше уровня разворота PIVOT 1.2684. Объемы перед открытием торгов в Европе заметно прибавили. Momentum разворачивается вниз.

Торговые рекомендации.
Вероятна коррекция вниз к 1.2775. Преодоление этой отметки приведет к дальнейшему снижению к 1.2700.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

 

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 19.04.2017 г.

Мировые рынки продолжают оценивать проблемность Brexit’a

Торги в Европе на рыках акций во вторник начались разнонаправленно. Вчерашние новости о том, что выборы Парламента Великобритании назначены на 8 июня обвалили основной британский индекс FTSE 100, который рухнул на 2.49%. На момент написания статьи — это снижение продолжается.
Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX 30 - 12019.00 (+0.15%)
FTSE 100 - 7140.25 (-0.10%)
CAC 40 – 4992.80 (+0.05%)

На валютном рынке доллар США на торгах в Европе получает поддержку против всех основных валют без исключений. Сильнее всего доллар растет к австралийскому доллару (+0.71%).

Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.0726 (-0.05%), GBPUSD - 1.2837 (-0.04%), USDJPY – 108.84 (+0.38%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе продолжают оставаться у нулевых значений после снижения во вторник, главным фактором, мешающим расти ценам является роста ее производства сланцевыми компаниями в США. Brent теряет на момент написания комментария 0.02%, а WTI 0.04%. Опубликованные данные от Американского института нефти показали неожиданных рост запасов бензина на 1.4 млн баррелей против ожидания снижения на 2.0 млн баррелей.

Рынок продолжает внимательно следить за действиями Д. Трампа и событиями на Корейском полуострове.

Из сегодняшних событий следует выделить данные по потребительской инфляции в еврозоне. Выйдет значение сальдо торгового баланса в еврозоне. Позднее выйдут данные по запасам нефти и нефтепродуктов в США за прошлую неделю.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets