Анализ рынка от IC Markets.

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 08.08.2018 г.

Доллар остается под давлением

Торги в Европе на рыках акций в среду начались смешанно. Инвесторов пугает неопределенность того, как будет развивать торговые отношения между Штатами и Китаем после 23 августа, когда начнут действовать новые таможенные пошлины в отношении китайского импорта, которые будут повышены до 25%.
Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX 30 - 12.594,09 (-0.43%)
FTSE 100 - 7.727,75 (+0.12%)
CAC 40 – 5.518,45 (-0.05%)

На валютном рынке доллар США торгуется с понижением по отношению к основным валютам за исключением канадcкой, которая находится под давлением после публикации во вторник слабых производственных показателей.
Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.1620 (+0.18%), GBPUSD - 1.2940 (+0.01%), USDJPY – 110.94 (-0.40%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе торгуются разнонаправленно и без особых изменений к уровням вчерашнего закрытия. Инвесторы ожидают публикации данных по запасам нефти и нефтепродуктов от Министерства энергетики США за прошлую неделю. Вышедшие значения от Американского института нефти оказались неоднозначными, что и заставляет рынок ожидать уже официальных цифр. Североморская марка нефти Brent на момент написания комментария снижается на 0.05% до 74.61 долларов за баррель. Американская марка WTI прибавляет на 0.03% до 69.19 доллара за баррель.

Мы продолжаем ожидать сегодня локального ослабления курса доллара.

В среду следует обратить на публикацию данных по запасам нефти и от Министерства энергетики США за прошлую неделю, который могут оживить финансовые рынки.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

Технический анализ пары GBP/USD на 09.08.2018
Как и прогнозировалось, фунт продолжил своё нисходящее движение вчера. Тем не менее, снижение было на небольшом объеме, поэтому мы не можем выделить какой-либо новый объемный уровень, а значит у нас нет хорошего места для стоп лосса. Несмотря на это, нам все же стоит отдавать предпочтение именно коротким позициям, так как по фунту идет сильный нисходящий тренд.

Продажи можно открывать после возобновления резкого падения, но данной движение должно быть поддержано крупным объемом, что будет более точным сигналом для входа в рынок. Стоп лосс стоит ставить чуть выше начала этого снижения. Потенциал сделки составляет более 120 пунктов.

Что касается сентиментра или настроения рынка, то данный индикатор полностью подтверждает наш сценарий открытия коротких позиций по фунту, так как большинство (83%) розничных трейдеров находятся в длинных позициях (торговля против «толпы»).

Обзор подготовил
Ольшанецкий Андрей
специально для компании ICMarkets

 

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 09.08.2018 г.

Рубль снова может развернуться вверх

На фоне довольно скучной динамики на мировых рынках вчерашний обвал курса российской валюты выглядит довольно впечатляющим, но при этом есть вопросы о причинах этого.

Новость о том, что американские сенаторы «работают» над новыми санкциями в отношении России появилась еще на прошлой неделе, но спекулятивно настроенные инвесторы никак на нее не отреагировали. И тут вдруг, как по команде в среду начались масштабные распродажи рубля на внутреннем валютном рынке. Причем они сопровождались одновременным сбрасыванием государственных облигаций Минфина (ОФЗ) и, похоже, в первую очередь иностранными инвесторами. Одновременный рост доходности 10-летних ОФЗ был такой же сильный, как и 15 июня этого года. А обвал рубля против доллара США и евро более чем на 3.0% сопоставим с падением, которое состоялось в апреле на волне новости о введении санкций против «РусАла».

Так с чем все-таки связана такая реакция рынка и, что можно ожидать в ближайшем будущем?

На наш взгляд, распродажи как облигаций, так и рубля носили все-таки более эмоциональный характер, чем отражали действительное положение дел. О том, что американские парламентарии спят и видят, как бы что-нибудь такое придумать и сделать для сдерживания напирающей России, известно уже давно. Тема с ограничением покупок российского госдолга уже давно обсуждается и как минимум дважды за последний год способствовала росту панических настроений, в первую очередь, среди инвесторов-нерезидентов. Но затем, когда становилось понятно, что реализация этих планов может нанести ущерб заметному количеству американских инвесторов и не только им, которые покупали ОФЗ, то рынок откатывал обратно. Вполне вероятно, что когда станет понятно, что «русофобской» части депутатов парламента США не удастся в полной мере реализовать свои антироссийские планы, то мы увидим рост спроса на рублевые активы с одновременным откатом вверх и курса российской валюты.

Еще одним фактором, который способствует слабости рубля является продолжение массированных покупок валюты Минфином. Понятно почему он это делает, конечно, из-за стремления нарастить валютные резервы для того, чтобы потом была возможность расплачиваться по зарубежным долгам и держать некоторую подушку безопасности. Но эта политика несет в себе большие риски разбалансирования внутреннего валютного рынка и это экономический блок Правительства должен понимать.

Подводя итог заметим, что перспективы дальнейшего ослабления рубля будут происходит только в том случае, если будет принято решение властей РФ об этом. Иначе говоря, будет решено сместить валютные коридор в сторону некоторого ослабления рубля. Если же инициатива сенаторов не получит широкого одобрения как в парламенте страны, так и у президента Д. Трампа, при этом цены на сырую нефть будут торговаться около нынешних уровней, то мы ожидаем отката руля в паре с долларом США снова в диапазон 61-65, а пары евро/рубль в область 71.70-74.55.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 09.08.18 г.

NZDUSD

Новостной фон:
Пара торгуется ниже уровня 0.6690 на волне итога заседания РБНЗ, который оказал понижательное давление на пару.

Техническая картина:
Цена находится ниже нижней линии границ полос Боллинджера, ниже EМА 5 и ЕМА 13. RSI расположен над уровнем перепроданности и движется горизонтально. Стохастики входят в зону перепроданности. MACD ниже нулевой отметки и снижается. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Пара может продолжить свое снижение к 0.6600, если удержится ниже уровня 0.6690. Но, если она скорректируется вверх к 0.6720, ее необходимо от этой отметки продавать с той же локальной целью.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

 

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 09.08.2018 г.

Риски торговых войн поддерживают доллар

Торги в Европе на рыках акций в четверг начались в «красной» зоне на волне опасений, что расширение торгового конфликта между США и Китаем нанесет сильный удар по мировой экономике.
Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX 30 - 12.624,94 (-0.07%)
FTSE 100 - 7.736,50 (-0.52%)
CAC 40 – 5.480,24 (-0.39%)

На валютном рынке доллар США торгуется с повышением против всех основных валют за исключением японской, которая снижается на волне падения риск-аппетита рыночных игроков. Наиболее заметно снижается новозеландский доллар по итогам заседания РБНЗ.
Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.1590 (-0.17%), GBPUSD - 1.2862 (-0.15%), USDJPY – 110.97 (-0.05%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе торгуются с понижением все на той же волне рисков из-за торговой войны между США и Китаем. Североморская марка нефти Brent на момент написания комментария снижается на 0.12% до 72.19 долларов за баррель. Американская марка WTI падает на 0.33% до 66.72 доллара за баррель.

Рост напряженности вокруг торговых отношений между США и КНР может локально поддержать курс доллара.

В четверг будет обнародован ежемесячный отчет ЕЦБ и значения производственной инфляции в США.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 10.08.2018 г.

У доллара больше перспектив для роста, чем у других валют

Позитивные данные по японской экономике не оказали поддержки местному рынку акций, который продолжает испытывать давление со стороны укрепляющейся иены и фактора торговых войн. Рост ВВП как в квартальном, так и годовом значениях, о чем свидетельствуют данные опубликованные сегодня, после снижения ранее, по идеи должен был наоборот оказать приободряющее действие местному фондовому рынку, но этого не произошло. И главной причиной этого являются высокие риски, существующие для мировой экономики на фоне усиливающегося торгового противостояния между Вашингтоном и Пекином.

Что касается самих значений ВВП, то он прибавил довольно неплохо как в годовом, так и квартальном значениях. Согласно представленным данным, в годовом исчислении макропоказатель вырос на неожиданные 1.9% против прогноза роста на 1.4% и предыдущего значения в минус 0.9%. В значении квартал к кварталу индикатор прибавил 0.5% против ожидания повышения на 0.3% и предыдущего снижения на 0.2%.

Сегодня также будут публиковаться цифры ВВП Великобритании, который в соответствии с ожиданиями должен подрасти в годовом выражении 1.3% против предыдущего значения в 1.2%. В месячном исчислении прибавить 0.4% против 0.2%.

Оценивая такие перспективы возникает вопрос, а какое влияние эти данные окажут на курс стерлинга, который находится в крутом пике, усилившимся после итога последнего заседания Банка Англии? На наш взгляд, даже, если они окажутся каким-то случайным образом выше ожиданий – это вряд ли приведет к заметному росту пары GBPUSD, которая в первую очередь снижается на волне отсутствия перспектив дальнейшего повышения процентных ставок в ближайшем обозримом будущем, о чем сообщил регулятор по результатам заседания. Еще одной веской причиной, которая, как нам представляется, и является основной – это неопределенность последствий выхода Великобритании из ЕС. То, что переговоры провалились и Британии придется за это дорого заплатить как в прямом смысле, так и репутационном, и экономическом, что уже вполне понятно. Естественно это отражается на динамике стерлинга.

Сегодня также будут представлены еще одни важные данные – значения потребительской инфляции в Штатах. В соответствии с прогнозом, предполагается, что индекс потребительских цен (CPI) в годовом выражении вырастет на 3.0% против 2.9%. В июле показатель прибавит 0.2% против 0.1%. Базовые значения индикатора должны сохранить темп роста в годовом исчислении в 2.3%, а в месячном 0.2%.

Как могут отразиться эти позитивные данные на курсе доллара? На наш взгляд, его давление должно будет усилиться, так как существующие перспективы расхождений в процентных ставках между ФРС и другими ЦБ, а также риски торговых войн оказывают доллару поддержку.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 10.08.18 г.

AUDUSD

Новостной фон:
Пара тестирует важный уровень поддержки 0.7320, который может не устоять под напором позитивных данных по потребительской инфляции в США. Если это произойдет, то у пары есть неплохие перспективы для снижения.

Техническая картина:
Цена находится ниже нижней линии границ полос Боллинджера, ниже EМА 5 и ЕМА 13. RSI приблизился к зоне перепроданности. Стохастики уже в ней расположились. MACD ниже нулевой отметки и снижается. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Преодоление ценой уровня 0.7320 приведет к ее падению к 0.7240.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

 

[IC Markets]

Технический анализ пары EUR/USD на 10.08.2018
Евро продемонстрировала значительное падение и пробило предыдущий уровень поддержки/нижнюю границу локальной консолидации, что является отличным медвежьим сигналом. Более того, пробойное движение было на крупном объеме, что только усиливает его значение. Таким образом, нам стоит отдавать предпочтение именно коротким позициям.

Продажи можно открывать после небольшой и плавной коррекции цены вверх, чтобы получить более выгодную точку входа в рынок. Стоп лосс стоит ставить чуть выше начала пробойного движения. Потенциал сделки составляет около 120-130 пунктов.

Что касается сентимента рынка, то данный индикатор полностью подтверждает наш сценарий открытия коротких позиций по евро, так как большинство (74%) розничных трейдеров находятся в длинных позициях (торговля против «толпы»).

Обзор подготовил
Ольшанецкий Андрей
специально для компании ICMarkets

 

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 10.08.2018 г.

Мировые рынки близки к панике

Торги в Европе на рыках акций в пятницу начались падением, поддерживая общую негативную динамику, которая формируется на мировых рынках. Риски расширения торгового конфликта между США и Китаем оказывает существенное негативное влияние на спрос на рискованные активы и поддерживает курсы защитных активов.
Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX 30 - 12.575,48 (-0.79%)
FTSE 100 - 7.701,81 (-0.52%)
CAC 40 – 5.452,24 (-0.91%)

На валютном рынке доллар США торгуется с повышением против всех основных валют за исключением японской, которая снижается на волне падения риск-аппетита рыночных игроков. Поддержку спросу на защитные активы оказывает риск замедления мировой экономики.
Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.1467 (-0.53%), GBPUSD - 1.2789 (-0.30%), USDJPY – 111.00 (-0.07%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе снижаются все на той же волне рисков из-за расширения торговой войны между США и Китаем. Североморская марка нефти Brent на момент написания комментария снижается на 0.32% до 71.84 долларов за баррель. Американская марка WTI падает на 0.37% до 66.56 доллара за баррель.

Рост напряженности вокруг торговых отношений между США и КНР продолжает поддерживать курс американского доллара.

В пятницу следует обратить внимание на публикацию квартальных и годовых данных ВВП России и Великобритании. Также выйдут значения объема производства в обрабатывающей промышленности и сальдо торгового баланса Британии и РФ, а также данные по занятости в Канаде и цифры по потребительской инфляции в Штатах.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

Технический анализ финансовых рынков на неделю 13-17.08.2018
EUR/USD
Евро продемонстрировало значительно падение и пробило предыдущий уровень поддержки в пятницу. Более того, нисходящее движение было поддержано крупным объемом, что только усиливает его значение. Таким образом, сейчас стоит отдавать предпочтение именно продажам.

Короткие позиции можно открывать после небольшой и плавной коррекции цены вверх, чтобы получить более выгодную точку входа. Стоп лосс стоит ставить чуть выше начала резкого снижения в пятницу. Потенциал сделки составляет более 100 пунктов.

Итог: короткие позиции должны быть в приоритете.
GBP/USD
Фунт также резко упал в пятницу, но дальнейшее снижение было остановлено новым уровнем поддержки 1.2738, в котором сосредоточен повышенный объем. Тем не менее, учитывая наличие сильного нисходящего тренда по данному инструменту, нам все ещё стоит отдавать предпочтение коротким позициям.

Продажи можно открывать после уверенного и резкого пробоя нового уровня поддержки. Движение должно быть поддержано крупным объемом, что застрахует нас от ложного пробоя и будет более точным сигналом для входа в рынок. Стоп лосс стоит ставить чуть выше пробойного объемного бара. Потенциал сделки составляет более 120 пунктов.

Итог: продажи после уверенного пробоя уровня поддержки.
USD/JPY
Йена вновь протестировала уровень поддержки/нижнюю границу локального диапазона, но не смогла его пробить. С другой стороны, пара выросла на небольшом объеме и сейчас все ещё торгуется вблизи данной отметки, поэтому мы можем рассмотреть сценарий её окончательного пробоя, что будет отличным медвежьим сигналом.
Пробойное движение должно быть резким и поддержано крупным объемом, что застрахует нас от ложного пробоя. Стоп лосс стоит ставить чуть выше пробойного объемного бара. Потенциал сделки составляет около 120-130 пунктов.

Итог: короткие позиции после резкого пробоя поддержки.
USD/CAD
Канадский доллар показал стремительный рост на крупном объеме и пробил предыдущий уровень сопротивления, что является сильным бычьим сигналом. Таким образом, нам стоит рассматривать именно длинные позиции.
Покупки можно открывать после небольшой коррекции цены вниз, чтобы получить более выгодную точку входа. Стоп лосс стоит ставить под новым уровнем поддержки 1.3071. Потенциал сделки составляет более 100 пунктов.

Итог: длинные позиции должны быть в приоритете.
AUD/USD
Австралийский доллар резко упал и пробил предыдущий уровень поддержки/нижнюю границу локального диапазона. Движение было на крупном объеме, что является сильным медвежьим сигналом. Поэтому в данный момент нам стоит отдавать предпочтение именно коротким позициям.
Продажи можно открывать после небольшой коррекции цены вверх, чтобы получить более выгодную точку входа. Стоп лосс стоит ставить чуть выше начала резкого снижения пары в пятницу. Потенциал сделки составляет более 100 пунктов.

Итог: короткие позиции должны быть в приоритете.
XAU/USD
Ситуация по золоту не поменялась, так как цена продолжает торговаться внутри локального диапазона между поддержкой 1204.80 и сопротивлением 1226.60. Крупный объем сосредоточен внутри данного сопротивления, поэтому мы можем открывать новые сделки только после выхода цены из неё.

Пробойное движение должно быть стремительным и уверенным, а также поддержано крупным объемом, что будет более точным и надежным сигналом для входа в рынок. Пока же цена торгуется внутри диапазона, лучше оставаться вне рынка.

Итог: новые сделки только после выхода цены из диапазона.
Сентимент: настроение рынка полностью подтверждает наши сценарии по евро, фунту, канадскому и австралийскому долларах, что является отличным дополнительным сигналом. Что касается йены, то ситуация 50/50, поэтому стоит дождаться сильного подтверждающего сигнала.

Лучшие сделки: EUR/USD, GBP/USD, USD/CAD, AUD/USD
Потенциально хорошая сделка: USD/JPY
Пока вне рынка: XAU/USD
Обзор подготовил
Андрей Ольшанецкий
специально для компании ICMarkets

 

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 13.08.2018 г.

Долларовое ралли продолжается

Американский доллар продолжает укрепляться против всех основных валют, да и не только их, за исключением иены и швейцарского франка, демонстрируя сильнейшее ралли, которое усилилось на прошлой неделе. Такой динамике способствуют две основные причины. Первая - устойчивое понимание рынками того, что в отличие от всех крупнейших мировых ЦБ ФРС будет и далее повышать процентные ставки не только в текущем году, но и в следующем. Вторая, связана с расширением рисков для мировой экономики из-за торгового конфликта США и Китая.

Наблюдая за ситуацией на валютных рынках, можно говорить о том, что практически все основные валюты, кроме франка, вырвались из диапазонов, в которых они находились в последние несколько месяцев, балансируя в ожидании развития событий с торговыми войнами, а также решениями мировых ЦБ по денежным политикам.

Что касается ситуации с торговыми войнами, то Штаты добились успеха в Европе, заставив «старушку» выполнить свои условия. Также к этому близко положение дел и в Северной Америке, но Китай продолжает противостоять и это пугает инвесторов, заставляя покупать защитные активы. На этом фоне большим спросом пользуются государственные облигации экономически сильных стран и в первую очередь США. В августе доходность бенчмарка 10-летних трежерис упала после достижения локального максимума в 3.016% до 2.853%. Также растет в цене японская иена. Швейцарский франк, хоть и не подрастает, но и не падает, следуя за евровалютой, как это обычно бывает в спокойные времена. Ну и, конечно, в фаворитах остается американский доллар, который в полной мере отражает свою возродившуюся функцию валюты-убежище. На волне этих событий индекс доллара ICE, показывающий динамику американской валюты к корзине основных валют, по итогам прошедшей недели вырвался из коридора, в котором пребывал в июне и июле и находится на момент написания статьи на уровне 96.34 пункта.

США, поставив во главу угла, стремление сохранить свою гегемонию как на политическом, так и экономическом мировом олимпе, стремятся, где силой, а где шантажом достичь успеха. Это вызывает рост напряженности в мире и повышает градус опасений того, что результатом всего это может стать торможение экономического роста и начало новой рецессии, которая по своей отрицательной «результативности» может оказаться заметно сильнее кризиса 2008-09 годов.

Но вернемся на валютный рынок. Сегодня в азиатскую торговую сессию доллар усиливает свое давление против основных валют, за исключением, как это указывалось выше, в парах с иеной и франком. Оценивая складывающуюся картину, считаем, что его ралли продолжится на волне всех упоминавшийся в статье причин. Считаем возможным его покупки на локальных снижениях, связанных с фиксацией прибыли.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 13.08.18 г.

EURUSD

Новостной фон:
Пара торгуется с понижением ниже уровня 1.1385. Она находится в пограничном положении. Она может как восстановиться, так и продолжить падение. Мы считаем приоритетным ее продажи либо на отскоке вверх, либо на возобновлении снижения.

Техническая картина:
Цена находится ниже средней линии границ полос Боллинджера, ниже EМА 5 и ЕМА 13. RSI расположился в зоне перепроданности. Стохастики также в ней находятся. MACD ниже нулевой отметки и уверенно падает. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Преодоление ценой уровня 1.1385 может привести к локальному росту к 1.1425. В тоже время продолжение снижения ниже отметки 1.1365 может привести к возобновлению ее падения. Учитывая общий негативный настрой, считаем необходимым продавать пару на росте, примерно, от 1.1425 или на снижении с целью 1.1300.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

 

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 13.08.2018 г.

Паника овладела мировыми рынками

Торги в Европе на рыках акций в понедельник продолжаются панические настроения. Вслед за Азией и США, которые от торговались в «красной» зоне Европа также открылась на негативной территории. Главным негативным фактором, влияющим на настроение рынков, по-прежнему является ситуация с торговой войной между США и Китаем, которая грозит нанести сильный удар по русту мировой экономики.
Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX 30 - 12.338,62 (-0.69%)
FTSE 100 - 7.638,18 (-0.38%)
CAC 40 – 5.398,44 (-0.30%)

На валютном рынке доллар США торгуется с повышением против всех основных валют за исключением японской иены, которая наряду с долларом получает поддержку, как валюта-убежище.
Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.1391 (-0.18%), GBPUSD - 1.2749 (-0.17%), USDJPY – 110.28 (-0.48%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе снижаются все по той же причине – высоких рисков из-за торговой войны между США и Китаем. Североморская марка нефти Brent на момент написания комментария снижается на 0.34% до 72.56 долларов за баррель. Американская марка WTI падает на 0.28% до 67.44 доллара за баррель.

Вполне вероятно, что до 23 августа, когда новые таможенные квоты вступят в отношении китайского импорта из США, риск-аппетит инвесторов будет оставаться под давлением

В понедельник не будут публиковаться важные экономические данные.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 14.08.2018 г.

Позитивные данные из Европы поддержат спрос на рискованные активы

В понедельник на валютных рынках наступило некоторое затишье после долларового ралли прошлой недели, которое было спровоцировано двумя событиями – обвалом курса турецкой лиры и ожиданием вступления в силу новых 25% пошлин США в отношении китайского импорта.

Обвал курса турецкой валюты вызвал цепную реакцию в финансовом европейском секторе, так как возникли опасения, что в связи с этим могут пострадать многие европейские банки, которые участвовали в кредитовании турецкой экономики. Вслед за этим уже двойной удар получили валюты стран с развивающейся экономикой, на которые дополнительно стали влиять и ожидания введения новых пошлин США в отношении КНР. На фоне этих событий инвесторы явно старались избегать покупать валюты стран с развивающейся экономикой выводя свои капиталы в защитные активы.

Но в понедельник этот процесс приостановился. И, хотя пока рано говорить о том, что эта тенденция закончилась, есть вероятность того, что на рынках может наблюдаться локальный отскок в цене рискованных активов, а американский доллар и японская иена имеют шансы ослабеть. Позитивом к этому может послужить положительная статистика из Германии и еврозоны, которая может переключить внимание рыночных игроков с турецких проблем и торгового кризиса между Вашингтоном и Пекином, с негативных новостей на позитивные.

Согласно прогноза индекс потребительских цен в Германии в месячном выражении должен будет сохранить темп роста в июле в 0.3%. Годовое значение индикатора также должно будет остаться на прежней отметке в 2.0%. Помимо этого, сегодня будут представлены значения ВВП Германии, который должен прибавить, причем довольно сильно в годовом исчислении до 2.5% против 1.6%, а его квартальное значение подрасти на 0.4% против 0.3%. Также будут опубликованы данные индекса экономических настроений от ZEW в Германии за август месяц. Здесь также ожидается улучшение значения показателя до -20.1 пункта против -24.7 пункта.

Оценивая в целом ожидаемые положительные значения индикаторов, заметим, что они могут подтолкнуть вверх спрос на рискованные активы и стимулировать локальное повышение курса единой валюты, которая будет подталкивать вверх курсы основных валют против американского доллара. Эту динамику может также поддержать и ожидаемо хорошие значения ВВП еврозоны, которые должны показать годовой прирост ВВП в 2.1%, а его квартальное значение в 0.3%.

Итак, если сегодня экономические данные из ФРГ и еврозоны не подкачают следует ожидать локального восстановления спроса на рискованные активы и в этой связи курс доллара может скорректироваться вниз.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 14.08.18 г.

EURUSD

Новостной фон:
Пара консолидируется ниже уровня 1.1425. позитивные данные экономической статистики из Германии и еврозоны могут оказать паре ограниченную поддержку.

Техническая картина:
Цена находится ниже средней линии границ полос Боллинджера, выше EМА 5, но ниже ЕМА 13. RSI расположился над зоной перепроданности и движется горизонтально. Стохастики неинформативны. MACD ниже нулевой отметки и растет. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Преодоление ценой уровня 1.1425 на волне хороших для евро новостей может привести к росту пары к 1.1500-10.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

 

[IC Markets]

Технический анализ пары EUR/USD на 14.08.2018
Евро плавно скорректировалось вверх и сейчас торгуется чуть ниже объемного уровня сопротивления 1.1443 – 1.1467. Стоит отметить, что рост был на небольшом объеме. Более того, учитывая резкое падение цена на очень крупном объеме в пятницу, нам все ещё необходимо отдавать предпочтение сценарию открытия коротких позиций по данной валютной паре.

Продажи можно открывать после окончания восходящей коррекции цены и возобновления резкого и уверенного падения. Стоп лосс стоит ставить чуть выше уровня сопротивления. Потенциал сделки составляет более 100 пунктов.

Что касается сентимента рынка, то данный индикатор полностью подтверждает наш сценарий открытия коротких позиций, так как большинство (75%) розничных трейдеров находятся в длинных позициях (торговля против «толпы»).

Обзор подготовил
Ольшанецкий Андрей
специально для компании ICMarkets

 

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 14.08.2018 г.

Рынки растут «выдохнув» после обвала турецкой лиры

Торги в Европе на рыках акций во вторник начались в «зеленой» зоне. Участники рынка активно покупают подешевевшие акции компаний на волне позитивных данных по потребительской инфляции и ВВП в Германии. Рост цен на бумаги компаний также поддерживается и повышательной динамикой котировок сырой нефти.
Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX 30 - 12.445,41 (+0.70%)
FTSE 100 - 7.662,65 (+0.26%)
CAC 40 – 5.439,54 (+0.50%)

На валютном рынке доллар США снижается по отношению к основным валютам за исключением японской. Рост риск аппетита инвесторов, а также отсутствие негативных новостей, что снижает напряженность на рынках, поддерживает спрос на рискованные активы и оказывает давление на активы защитные, включая американский доллар.
Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.1425 (+0.13%), GBPUSD - 1.2807 (+0.29%), USDJPY – 111.07 (+0.33%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе подрастают на волне общего спроса на рискованные активы и надежах на снижение запасов нефти и нефтепродуктов в Штатах, данные о которых от Американского института нефти будут сегодня публиковаться. Североморская марка нефти Brent на момент написания комментария прибавляет 0.50% до 72.97 долларов за баррель. Американская марка WTI растет на 0.61% до 67.61 доллара за баррель.

Ожидаем сегодня отскока стоимости рискованных активов. Доллар будет находится под давлением.

Во вторник выйдут данные ВВП и индекса экономических настроений от ZEW еврозоны, значения среднего уровня заработной платы и изменению числа заявок на пособие по безработице в Великобритании.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

Технический анализ пары XAU/USD на 15.08.2018
После небольшой восходящей коррекции, золото продолжило своё падение, более того, нисходящее движение было резким и стремительным. Кроме этого, необходимо выделить сильный уровень сопротивления, в котором сконцентрирован крупный объем. Это отметка 1200.50 – 1202.10. Таким образом, нам стоит отдавать предпочтение именно коротким позициям по данному инструменту.

Продажи можно открывать после небольшой и плавной восходящей коррекции цены, чтобы получить более выгодную точку входа. Рост должен быть на небольшом объеме. Стоп лосс необходимо ставить чуть выше уровня сопротивления. Потенциал сделки составляет более 150 пунктов.

Что касается сентимента рынка, то данный индикатор полностью подтверждает наш сценарий открытия коротких позиций по золоту, так как большинство розничных трейдеров находятся в длинных позициях (торговля против «толпы»).

Обзор подготовил
Ольшанецкий Андрей
специально для компании ICMarkets

 

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 15.08.2018 г.

Доллар возобновил свое давление

Во вторник фондовые индексы в Европе и США сделали попытку вырасти на волне некоторого снижения напряженности на мировых рынках. Американским - это сделать удалось на фоне сохраняющегося позитивного отношения инвесторов к состоянию экономики США, которая по существующим ожиданиям в этом году может показать 4.0% экономический рост. Позитивом этому также послужила публикация накануне данных индексов цен на экспорт и импорт. В годовом выражении показатели вырасти на 4.3% и 4.8% соответственно.

В Европе картина была не совсем однозначная. Основные фондовые индексы закрылись разнонаправленно. И здесь причиной является ожидание того, что замедление экономического роста в Китае, а последние данные на это ясно указывают, на фоне торгового противостояния между Штатами и КНР, ударит не только по торговым взаимоотношениям между ЕС и «поднебесной», но и в целом по способности мировой экономики далее расти. Обнародованные во вторник данные ВВП еврозоны оказались позитивнее прогнозов, но не смогли поддержать однозначно европейские фондовые рынки, как раз именно по указанным выше причинам.

Сами данные действительно оказались сильные. ВВП еврозоны в своем годовом выражении во втором квартале вырос на 2.2% против прогноза сохранения роста на отметке в 2.1%. Квартальное значение индикатора прибавило 0.4% против прогноза и предыдущего значения в 0.3%. Кроме этих цифр еще публиковались данные индекса экономических настроений от ZEW, показавших заметное улучшение снижением негативной тенденции до -11.1 пункта с -18.7 пункта, при этом предполагалось повышение до -16.4 пункта.

Единая валюта во вторник так и не смогла получить поддержку, хотя на волне в целом позитивных данных из Германии и еврозоны у нее такие шансы были, но общая волна пессимизма из-за торговых войн, а также турецких экономических проблем, оказала на нее давление. И уже сегодня в азиатскую торговую сессию основная валютная пара евродоллар продолжила нисходящую тенденцию.

Мы во вторник полагали, что у евро и других основных валют, торгуемых против доллара, за исключением иены, будет потенциал для локального повышения именно на волне позитивных данных по росту европейской экономики. Но при этом считали, что ослабление доллара будет ограниченным и, скорее всего, возобновится. Все-таки негативные факторы для спроса на риск и роста основных валют по отношению к доллару превалируют над какими-то очаговыми позитивными новостями. Поэтому мы по-прежнему придерживаемся мнения, что необходимо покупать американский доллар на его локальном ослаблении против основных валют, за исключением иены.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 15.08.18 г.

EURUSD

Новостной фон:
Пара остается под сильным давлением на волне турецкого кризиса и общей слабости евро из-за падения спроса на рискованные активы. Вероятно, пара сегодня снова скорректируется вверх. Считаем необходимым ее продавать на росте, либо на возобновлении ее падения.

Техническая картина:
Цена находится ниже средней линии границ полос Боллинджера, ниже EМА 5 и ЕМА 13. RSI расположился в зоне перепроданности и движется горизонтально. Стохастики также находятся в ней. MACD ниже нулевой отметки и движется горизонтально. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Пара может восстановиться к 1.1385. Считаем возможным продажи от этой отметки с целевым уровнем 1.1270. Также считаем необходимым ее продажу после преодоления уровня 1.3015 с той же целевой отметкой.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта